Bail in Banche: cos’è e come funziona

Pubblicato da: Luca M. - il: 23-03-2016 11:14

La direttiva europea BRRD (Bank Recovery and Resolution Directive) ha introdotto alcune regole particolarmente discusse, recepite dai legislatori nazionali al fine di rendere più omogeneo e armonizzato il sistema con il quale possono affrontare le crisi bancarie.

bail-in-interna

Quando si attiva il bail in

Il bail in, il nuovo meccanismo di risoluzione delle crisi bancarie, viene attivato quando un istituto di credito manifesta una condizione di dissesto finanziario, e l’impossibilità di risolvere le proprie criticità attraverso altri strumenti (il più tipico è il rafforzamento patrimoniale attraverso una ricapitalizzazione, ma si può ben assumere in considerazione l’ipotesi di ottenere liquidità mediante vendita di una parte dell’attivo, o la gestione mediante bridge bank o bad bank – rispettivamente, per preparare l’istituto a una potenziale cessione, o trasferire le attività deteriorate a una nuova società che ne gestisca la liquidazione).

In tali termini esemplificativi, pertanto, il bail in rappresenta una soluzione “estrema”, finalizzata a consentire il ripristino di condizioni di solvibilità dell’istituto di credito, a “sacrificio” di alcuni interessi interni (e non più, come avveniva in passato, mediante il ricorso al supporto statale).

Chi non rischia con il bail in

Con il bail in si punta a svalutare i crediti e procedere alla loro conversione in azioni, finalizzata ad assorbire le perdite e rafforzare il patrimonio della banca.

bail in banche

Il salvataggio interno può finire con il riguardare tutti i soggetti coinvolti a vario titolo nella vita dell’istituto, con le sole eccezioni dei correntisti che depositano nel proprio rapporto bancario fino a 100mila euro (ovvero, il limite di tutela del sistema di garanzia dei depositi), i titolari di passività garantite (come covered bonds e altri strumenti garantiti), e ancora le passività che derivano dalla detenzione di beni della clientela (l’esempio più tradizionale è il contenuto delle cassette di sicurezza) o in virtù di una relazione fiduciaria (come i titoli detenuti in un conto apposito). Ulteriormente, sono esclusi dal bail in le passività interbancarie (ad esclusione dei rapporti infragruppo) con durata originaria inferiore a 7 giorni, quelle che derivano dalla partecipazione ai sistemi di pagamento con una durata residua inferiore a 7 giorni e infine i debiti verso dipendenti, debiti commerciali e quelli fiscali (se privilegiati dalla normativa fallimentare).

Chi rischia con il bail in

Il meccanismo del salvataggio interno degli istituti di credito prevede il rispetto di una rigida gerarchia.

bail-in

Esemplificando, significa che solamente nell’ipotesi in cui non si sia ottenuta la dovuta soddisfazione con la prima categoria (azionisti e titolari di strumenti di capitale), si procederà alla seconda (chi ha in possesso dei titoli subordinati), quindi alla terza (titolari di obbligazioni e altre passività ammissibili) e così via fino all’ultimo tentativo, rappresentato dai titolari di depositi di importo maggiore alla soglia dei 100 mila euro (persone fisiche e piccole e medie imprese).

✅ Conosci la rivoluzione del social trading di eToro? Unisciti alla community e condividi le tue strategie di trading. La funzione di 🥇CopyTrader™ ti permette di copiare in maniera automatica le performance del portafoglio dei migliori traders del mondo. Ottieni un conto Demo con 100.000€ di credito virtuale >>

Informazioni sull'autore

Luca M.

Appassionato di Investimenti nel trading Online, Borsa, Trading Forex e Opzioni Binarie

Lascia un Commento

Trading da mobile in sicurezza? Prova l'app AVATRADE GO con un conto demo gratuito.

Scopri di più
X
E-investimenti.com

E-investimenti.com

Avviso di rischio - Il 74-89 % dei conti di investitori al dettaglio perde denaro quando negozia CFD. Dovresti considerare se puoi permetterti di correre il rischio elevato di perdere i tuoi soldi.

Investimenti

Investi con fiducia sulla piattaforma leader mondiale di  trading >>

Trading in sicurezza e senza commissioni su +500 strumenti finanziari con con un broker regolamentato MiFID II. MT4/5, WebTrading e Mobile APP.

Unisciti alla rivoluzione del social trading di AvaTrade >>

Copia automaticamente gli investimenti dei trader piu’ esperti con  DupliTrade.

Ricevi $100.000 per fare pratica e migliorare le tue capacità di trading

Su ogni nuovo account AvaTrade verrà accreditato $100.000 in un portafoglio virtuale, che ti consente di fare pratica senza rischi.